म्यूचुअल फंड में एनएवी क्या है? नेट एसेट वैल्यू कैसे निकाली जाती है

एनएवी, यानी नेट एसेट वैल्यू, म्यूचुअल फंड की एक यूनिट का मूल्य है। यह हर कारोबारी दिन के अंत में निकाला जाता है।

गणना

एनएवी = (फंड की संपत्तियों का मूल्य − उसकी देनदारियाँ) ÷ बकाया यूनिटों की संख्या।

एक काल्पनिक फंड के लिए, ₹ करोड़ में:

	रकम
होल्डिंग और नकदी का मूल्य	1,000
देनदारियाँ (बकाया खर्च आदि)	10
शुद्ध संपत्ति	990
बकाया यूनिट	99 करोड़
प्रति यूनिट एनएवी	₹10

एनएवी किस काम आता है

जब आप निवेश करते हैं, तो आपका पैसा जिस दिन स्वीकार होता है उस दिन के एनएवी पर यूनिट खरीदते हैं, स्कीम के दस्तावेज़ों में बताई गई किसी भी लागत को घटाकर। जब आप रिडीम करते हैं, तो रिडेम्पशन के दिन के एनएवी पर यूनिट बेचते हैं। इसलिए ₹10 के एनएवी पर ₹10,000 से 1,000 यूनिट मिलती हैं।

एनएवी क्या नहीं बताता

• कम एनएवी सस्ता नहीं होता और ऊँचा एनएवी महँगा नहीं। एनएवी प्रति यूनिट मूल्य है, जो इस पर निर्भर करता है कि फंड कब शुरू हुआ और कितनी यूनिट मौजूद हैं। एक जैसी होल्डिंग वाले दो फंडों के एनएवी अलग हो सकते हैं।
• मायने एनएवी के स्तर के नहीं, उसमें बदलाव के हैं। दो तारीख़ों के बीच क्या हुआ, यह प्रतिशत बदलाव से मापा जाता है, जिसमें किसी भी भुगतान का समायोजन किया जाता है।
• लागतें इसमें पहले से शामिल हैं। फंड के सालाना खर्च उसकी संपत्तियों से काटे जाते हैं, जिससे एनएवी हर दिन थोड़ा घटता है। देखें वह लागत जो दिखती नहीं।

यह कहाँ मिलेगा

हर फंड का एनएवी रोज़ प्रकाशित होता है, फंड हाउस की वेबसाइट पर और एम्फ़ी की वेबसाइट पर। शब्दों का व्यापक सेट म्यूचुअल फंड और एसआईपी की व्याख्या में है। रिटर्न की कोई गारंटी नहीं होती और एनएवी बढ़ने के साथ गिर भी सकता है।